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菜鸟讨教：Seagate携数据存储类股下跌 CEO称新建工厂将“耗时太长”|Seagate Technology Holdings股价一度跌8.3%，，
，，，此前公司治理层在摩根大通聚会上的讲话引发投资者担心。。。。。。|在周一的聚会演讲中，，
，，，当被问及Seagate是否妄想扩大产能时，，
，，，首席执行官Dave Mosley体现，，
，，，新建工厂“耗时太长”，，
，，，并且可能会导致公司产能凌驾现实需求。。。。。。|随着全球AI模子和工具使用量激增，，
，，，市场已掀起规模高达数千亿美元的AI数据中心投资热潮，，
，，，而这些数据中心正是Seagate硬盘产品的主要需求泉源。。。。。。受此推动，，
，，，Seagate股价已往一年累计飙升近600%，，
，，，市值增添凌驾1440亿美元。。。。。。该公司上一季度还录得创纪录的毛利率，，
，，，主要受益于数据中心需求强劲。。。。。。|其他存储芯片及数据存储公司股也同步遭到抛售。。。。。。闪迪公司股价一度下跌5.9%，，
，，，创5月12日以来最大盘中跌幅。。。。。。费城半导体指数也下跌近2%，，
，，，指数因素股中有26只下跌，，
，，，仅4只上涨。。。。。。其中，，
，，，Credo Technology Group Holding Ltd．体现最差，，
，，，跌幅凌驾7%。。。。。。|此次下跌爆发之前，，
，，，整个板块已上涨约八周，，
，，，主要受超大规模？？？萍荚瞥糖烤⒉票ā⒁幌盗行幸瞪，，
，，，以及投资者对危害资产热情高涨推动，，
，，，由于市场对AI基础设施的需求依然兴旺。。。。。。从4月初到5月11日创下历史高点时代，，
，，，费城半导体指数累计上涨近60%。。。。。。|只管该板块已大幅上涨，，
，，，但部分投资者最先担心，，
，，，在AI推动需求增添的配景下，，
，，，存储芯片行业此前快速增添的收入可能正靠近峰值。。。。。。存储芯片股通常具有很强的周期性 —— 当需求兴旺时，，
，，，价钱上涨，，
，，，供应商也会扩大产能以捉住时机；；；而一旦订单放缓，，
，，，过剩供应就会拖累价钱和盈利体现。。。。。。|Mosley本月早些时间在接受采访时也表达了类似看法。。。。。。他体现，，
，，，公司战略重点是通过手艺升级提升产能和生产效率，，
，，，而不是投资建设更多工厂。。。。。。“实现更大规模存储产能增添的方法，，
，，，是依赖这些手艺前进，，
，，，而不是停下来想着‘好吧，，
，，，我再建一家工厂’，，
，，，由于那需要很长的建设周期，，
，，，”他说。。。。。。|Mosley在采访中还体现，，
，，，公司现在专注于“让整个制造系统变得更高效，，
，，，生产出更多存储容量，，
，，，然后我们把这些能力展示给客户，，
，，，而客户的反应是：‘我要买。。。。。。’” (?788)

铁杆成员：评级分解：AI基础设施催生升级，，
，，，英特尔与Criteo遭降级|美光科技获得JR Research剖析师的“买入”评级。。。。。。剖析师指出，，
，，，亘古未有的AI资笔僻出以及对高带宽内存的激增需求，，
，，，将成为推动美光恒久增添的厘革性因素。。。。。。|联邦快递的评级由Vinay Utham，，
，，， CFA从“卖出”上调至“持有”。。。。。。剖析师以为，，
，，，即将于2026年6月完成的FedEx Freight分拆以及近期的本钱削减步伐，，
，，，重新平衡了公司的危害/回报比。。。。。。分部加总估值显示，，
，，，目今股价已充分反应了“易赚钱”的预期。。。。。。|英特尔被Oriental Trader从“买入”下调至“持有”。。。。。。剖析师指出，，
，，，自2025年头以来，，
，，，英特尔股价履历了约393%的惊人上涨，，
，，，市场对该公司扭亏为盈的乐观情绪及相关利好新闻已被充分反应在其约5460亿美元的市值中。。。。。。不过，，
，，，其他华尔街机构仍在基于AI CPU需求的增添而提高其目的价。。。。。。|Criteo被Gary Alexander下调评级至“中性”。。。。。。该公司第一季度业绩及随之而来的整年指引下调批注，，
，，，其在广告领域的职位有所削弱，，
，，，客户媒体支出镌汰是主要拖累因素，，
，，，这掩饰了其仍具吸引力的估值及新产品整合的利好。。。。。。 (?147)

真相帝：瑞穗押注AI需求外溢，，
，，，大幅上调美光、意法及德州仪器目的价|瑞穗证券周二宣布行业报告，，
，，，基于人工智能基础设施建设带来的连锁效应，，
，，，显著调高了对美光科技、意法半导体及德州仪器的目的股价，，
，，，以为AI的兴旺需求正在向存储及模拟芯片市场扩散。。。。。。|瑞穗剖析师Vijay Rakesh在报告中指出，，
，，，其团队通太过析AI数据中心对存储及模拟市场的影响，，
，，，发明渠道信息显示模拟芯片正受益于AI效劳器安排的加速，，
，，，而DRAM及NAND存储则一连沾恩于AI效劳器的强劲需求。。。。。；；；诖，，
，，，瑞穗将意法半导体的评级定为“跑赢大盘”，，
，，，目的价从56美元大幅上调21.4%至68美元。。。。。。关于德州仪器，，
，，，只管维持“中性”评级，，
，，，但将其目的价从255美元上调至300美元。。。。。。剖析师同时预计，，
，，，供应主要的时势将一连到2027年上半年。。。。。。|别的，，
，，，报告对美光科技表达了高度乐观，，
，，，以为其在HBM市场的领先职位将直接受益于AI算力需求的爆发。。。。。。连系美光此前宣布的强劲季度业绩及下季度37%的收入增添预期，，
，，，其已成为AI周期中的焦点受益标的。。。。。。|只管近期部分芯片股因赚钱了却泛起回调，，
，，，但多家机构对2026年的半导体行业远景体现乐观。。。。。。数据显示，，
，，，2025年全球半导体市场在AI驱动下增添25.6%至7920亿美元。。。。。。Semiconductor Intelligence等机构展望，，
，，，受益于AI的一连扩张，，
，，，2026年半导体市场增速有望抵达30%。。。。。。剖析师以为，，
，，，纵然存储欠缺对消耗电子市场爆发影响，，
，，，蓬勃生长的AI市场以及工业和汽车市场的相对稳固将继续推动半导体行业在2026年实现增添。。。。。。 (?310)